Fed rate cut by...?

Laut den neuesten Prognosemarktdaten zur Frage „Fed rate cut by...?“ haben die Händler einen starken Konsens gebildet.

Derzeit dominiert December Meeting den Markt mit einer überwältigenden Gewinnwahrscheinlichkeit von 12%. October Meeting folgt auf dem zweiten Platz mit 4,5%, während September Meeting mit 1% auf dem dritten Platz liegt. Das Wettvolumen dieses Marktes hat bereits $3,2M erreicht, was auf großes Interesse hindeutet.

Um besser einzuschätzen, wo jedes mögliche Ergebnis steht, lässt sich der Markt anhand der impliziten Wahrscheinlichkeit und der Kontraktpreise in drei Handelsstufen unterteilen:

🥇 Stufe 1: Der dominante Spitzenreiter

• December Meeting (12%): Mit der höchsten Wahrscheinlichkeit wird December Meeting vom Orderbuch stark favorisiert. Wer auf dieses Ergebnis setzen will, sieht sich einem „Buy Yes“-Kontraktpreis von 12¢ gegenüber – ein Zeichen hoher Marktüberzeugung. Allein dieser Kontrakt hat $282.5K Volumen erzeugt.

🥈 Stufe 2: Die wichtigsten Herausforderer

• October Meeting (4,5%): Als tragfähigste Alternative hält October Meeting eine Wahrscheinlichkeit von 4,5%, einzutreten. Seine „Buy Yes“-Anteile werden derzeit zu 4¢ gehandelt.
• September Meeting (1%): Auf dem dritten Platz mit 1% Wahrscheinlichkeit zeigt der Markt eine maßvolle Skepsis gegenüber September Meeting und behandelt es als Außenseiter, sofern sich die Dynamik nicht ändert.

This market will resolve to “Yes” if the upper bound of the target federal funds rate is decreased at any point between December 16, 2025 and the completion of the Federal Open Market Committee (FOMC) meeting for January 2026, currently scheduled for January 27-28. Otherwise, this market will resolve to “No”.

If no January meeting takes place by February 7, 2026, 11:59 PM ET, and no qualifying rate cut has been announced, this market will resolve to "No".

Emergency rate cuts will qualify.

The primary resolution source for this market will be the official website of the Federal Reserve (https://www.federalreserve.gov/monetarypolicy/openmarket.htm), however a consensus of credible reporting may also be used.

Während menschlicher Konsens und spekulatives Volumen den breiteren Prognosemarkt prägen, bieten unsere quantitativen Algorithmen eine datengetriebene Gegenperspektive. Durch Analyse fundamentaler Signale, zugrunde liegender Trends und historischer Verteilungen berechnet unser KI-Bewertungsmodell für jedes Ergebnis eine unabhängige „Fair-Value“-Wahrscheinlichkeit.

Der Vergleich dieses Fair Value mit dem aktuellen Marktwert deckt große Abweichungen auf – die sogenannte Erwartungswert-(EV-)Lücke. Kontrakte mit positiver EV-Lücke sind statistisch unterbewertete Ergebnisse, während eine negative EV-Lücke auf eine mögliche Marktüberreaktion hinweist.

Top-KI-Alpha & fehlbepreiste Arbitrage-Chancen

Auf Basis des jüngsten Datenmodell-Laufs fallen mehrere Schlüsselkontrakte mit deutlichen Abweichungen auf:

• Der beste Value-Play (höchster EV): Unser Modell identifiziert December Meeting als die attraktivste Value-Chance auf dem Board. Während der Markt ihm nur eine Handelswahrscheinlichkeit von 12% zuweist, liegt die Fair-Value-Einschätzung unserer KI bei 22,4% – eine beeindruckende EV-Lücke von +10,4%.
• Unbeachtete Außenseiter: Weitere bemerkenswerte Abweichungen sind October Meeting (EV-Lücke: +4,5%) und September Meeting (EV-Lücke: +3,2%). Diese Long-Tail-Chancen werden von den Orderbüchern trotz stärkerer statistischer Untermauerung deutlich abgewertet.